신한투자증권은 8일 KH바텍이 폴더블 판매 확대 수혜 등의 신규 성장 동력을 확보했다며 목표주가를 기존 1만3000원에서 1만4000원으로 상향하고, 투자의견 '매수'를 유지했다.
오강호 신한투자증권 연구원은 "폴더블 힌지와 IT(정보기술) 부품 생산 업체인 KH바텍은 최근 디바이스 부품 라인업과 전방 시장 진입을 확대하고 있다"며 "폴더블 판매 확대 수혜, 플래그십 부품, 전장 등 신규 성장 동력을 확보했다"고 말했다. 이어 "올해 실적 개선 기대에 따라 주가 우상향 전망을 유지한다"고 했다.
올해 KH 주요 고객사들은 폴더블 제품 경쟁력을 강화했고, 판매도 개선되고 있다.
오 연구원은 "제품 개선으로 인해 주요 부품 가격이 상승할 것이란 기대감이 생겼다"며 "올해 조립 모듈 매출액은 전년 대비 13% 증가한 1983억원을 기록할 것"이라고 말했다.
이어 "자동차 부품 실적도 긍정적"이라며 "올해 기타 예상 매출액은 63% 증가한 1211억원으로 이 중 자동차 부품은 약 250억원으로 추정한다"고 했다.
다만, 오 연구원은 "리스크 요인으로 IT 수요에 따른 실적 변동성은 확인이 필요하다"며 "2분기 성수기 진입과 주요 디바이스 판매량 개선에 주목해야 한다"고 했다.