투자 대가 워런 버핏이 중국 전기차 업체 비야디(BYD)의 지분을 17년 만에 전량 매각한 것으로 확인됐다. BYD도 이에 대해 반응을 냈다. 버핏의 보유기간 BYD 주가는 약 40배 올랐고, 이를 통해 버핏은 우리돈으로 8조원 이상의 수익을 낸 것으로 추정된다.
리윈페이 비야디 그룹 브랜드 및 홍보부 총경리(총괄 책임자)는 22일 본인의 웨이보(중국 최대 소셜미디어)를 통해 "멍거와 버핏이 비야디를 인정해 준 것에 대해 감사하다"며 "지난 17년간의 투자와 도움, 동행에 감사드리며 장기적 안목을 가진 모든 이들에게 박수를 보낸다"고 밝혔다.
이날 CNBC를 통해 전해진 버핏의 BYD 주식 전량 매각 보도를 웨이보를 통해 공식 확인한 셈이다. CNBC에 따르면 버핏이 이끄는 버크셔해서웨이의 에너지 부문 자회사 버크셔헤서웨이에너지(BHE)는 1분기 재무보고서에 3월31일 기준 BYD 투자 가치를 '0'으로 기재했으며, 회사 대변인은 지분 매각 사실을 확인했다.
버핏의 BYD 투자는 2008년 9월26일 BYD의 H주(BYD가 홍콩거래소에 상장한 주식) 2억2500만주를 8홍콩달러에 매입하며 시작됐다. 총 18억 홍콩달러를 투자한 셈이다. 버핏이 매입한 시점의 BYD 주식은 PER 10.2배, PBR 1.53배 수준에 불과했다.
당시 버핏은 동업자였던 고(故) 찰리 멍거의 조언에 영향을 받아 BYD 투자를 결정한 것으로 알려졌다. 중국 증권시보는 버핏이 과거 BYD 투자와 관련해 남긴 말을 전하며 버핏이 "BYD 투자는 나의 결정이나 내 투자팀의 결정이 아니었다"고 언급한 사실이 있다고 보도했다.
증권시보에 따르면 버핏은 과거 "멍거가 나에게 '반드시 BYD에 투자해야 한다, 왕촨푸(BYD 창업자)는 에디슨보다 대단하다'고 말했지만 나는 그것만으로 투자할 이유가 충분치 않다고 했다"고도 했다. 처음엔 BYD 투자가 탐탁지 않았던 셈이다. 하지만 버핏은 멍거의 적극적 설득에 결국 투자를 최종 결정했다. 버핏의 BYD 지분 전량매각 사실이 공개된 이날, BYD의 리 총경리가 버핏은 물론 멍거에게 감사의 뜻을 전한 배경이다.
2008년 투자 후 버핏은 BYD 주식을 약 14년간 보유했다. 매도는 3년 전인 2022년 8월24일 133만주를 주당 평균 277.1홍콩달러에 팔아 약 3억6900억홍콩달러를 현금화하며 시작했다. 이후 2024년 6월까지 16차례 매도를 진행한 가운데 버핏의 BYD 지분율은 20.04%에서 4.94%로 떨어졌다. 홍콩거래소 규정상 지분율이 5% 아래로 내려가면 추가 매도 공시는 하지 않아도 된다. 약 1년간 별다른 소식이 없다가 이번에 뒤늦게 전량 매각 소식이 나온 이유다.
버핏이 BYD 주식을 보유한 17년간 BYD 주가는 약 3890% 상승했다. 하지만 그동안 200~270홍콩달러 사이의 주가에서 수차례 분할매각한 만큼 실제 버핏의 수익 규모는 초기 투자금의 40배 수준에는 미치지 못할 것으로 보인다. 평균 매도가격을 220홍콩달러로 가정하면 버핏은 약 477억 홍콩달러(약 8조5000억원) 이상의 수익을 냈을 것으로 추정된다.
이 같은 버핏의 'BYD 엑시트' 소식이 전해지자 이날 오후 2시30분 기준 홍콩증시에서 BYD 주가는 전일보다 3.08% 하락했다. 버핏의 분할 매각에 이은 최종 엑시트 배경에 대해 중국 현지에선 '엄청난 수익 실현'이란 반응이 나온다. BYD의 사업 전망이 본질적으로 어두워졌기 때문이 아니라 단순한 차익 실현이란 것. BYD 그룹이 발표한 보고서에 따르면 BYD의 상반기 영업이익은 3713억 위안으로 전년 동기 대비 23% 증가했으며 모회사 귀속 순이익은 155억 위안으로 전년 동기 대비 14% 늘었다. 상반기 누적 판매량은 214만 6000대로 전년보다 33.04% 증가했다.
이와 관련, BYD의 리 총경리는 웨이보를 통해 "지난해 6월에는 보유 지분이 이미 5% 이하로 떨어졌다"며 "주식 투자에는 매수도 있고 매도도 있는 법, 매우 정상적인 일"이라고 밝혔다. 주가가 이미 상당히 오른 상태이기 때문에 포트폴리오 리스크를 관리하거나 더 유망한 투자를 위한 현금 확보 전략일 수도 있다. 버핏은 2023년 한 인터뷰에서 당시 BYD 분할 매도 관련, "우리는 이 자금을 더 잘 활용할 곳을 찾을 것"이라고 밝혔다.