메리츠증권은 14일 LG화학(357,500원 ▲3,500 +0.99%)의 최근 양극재 수주가 '가뭄에 단비같은 소식'이라고 진단했다. 공급 계약 대상은 미국 파나소닉(Panasonic)이라고 추정했다.
전날 LG화학은 미국 소재 업체와 3조7619억원 규모 전기차용 배터리 양극재 공급 계약을 체결했다고 공시했다. 계약 기간은 이달부터 2029년 7월 말까지다.
노우호 메리츠증권 연구원은 "최근 낮아진 양극재 시장 판매단가를 감안 시, 계약 총 규모는 11만톤 수준으로 추정한다"라고 말했다. 이어 " 전일 계약 체결된 고객사 역시 파나소닉으로 추정한다. 파나소닉이 대응하는 최종 고객사는
시장 지배력을 갖춘 테슬라로 보인다"라며 "테슬라의 예정된 신차 출시와 로보택시 운행 지역 확장 계획 등은 해당 공급망 기업들에 안정적 출하를 예상하게 한다"고 말했다.
이번 계약을 계기로 국내 기업들과의 파트너십이 기대된다. 탈중국 공급망 개편이 이뤄지고 있기 때문이다. 노 연구원은 "파나소닉은 미국 내 중국산 배터리 원/소재를 배제하며 에너지 사업 생산 사이클을 진행 중이다"라며 "LG화학 외에도 앞으로 파나소닉발 국내 배터리 소재 기업들, 특히 양극재 및 동박 기업들에 추가 수주가 예상된다"고 말했다.
