머니투데이

< 앵커멘트 > 땅값을 조달하지 못해 난항을 겪던 용산국제업무지구 개발사업이 정상화의 발판을 마련했습니다. 땅 주인인 코레일은 토지대금 이자 1조 3,600억 원을 탕감해주고 남은 땅값의 납부 시기도 준공시점으로 대폭 미뤄주기로 했습니다. 조정현 기잡니다. < 리포트 > 서울 용산의 한강변 56만m²부지에 100층짜리 초고층 빌딩 등 대규모 업무시설을 짓는 용산국제업무지구 개발사업. 출자사들이 이자까지 모두 10조 원을 넘는 땅값을 조달하지 못해 난항을 겪어 왔습니다. 사업 정상화를 위해 땅 주인이자 최대 출자사인 코레일이 특단의 대책을 마련해야 한다는 요구가 빗발쳤습니다. 결국 코레일이 대폭 양보했습니다. 땅값 이자 1조 3,600억 원을 탕감하고, 원래 오는 2014년까지 모두 받기로 했던 땅값 중도금 2조 2천억 원을 준공시점에 내도록 납부시기를 2년 유예했습니다. 또 분양수입이 들어올 때까지 필요한 자금을 마련하기 위해 100층 랜드마크 빌딩을 오는 9월 4조 1,600억 원

코레일은 총 30조원 규모의 서울 용산역세권 개발사업을 정상화시키기 위해 드림허브 프로젝트금융투자회사㈜의 요구사항들을 대부분 수용했다. 2조3000억원의 토지대금을 착공 전이 아닌 사업 완료에 맞춰 납부하도록 했고 토지대금 분납이자 경감과 토지대금 현재가치보상금 조정을 통해 프로젝트 파이낸싱(PF) 위기 속에 땅값 마련에 어려움을 겪던 민간기업의 숨통을 트이게 했다. 8조원에 달하는 땅값이 용산역세권 개발사업의 발목을 잡았다는 것을 인정한 것이다. 하지만 이날 코레일의 결단이 있기까지 용산역세권 개발사업은 천당과 지옥을 오갔다. 부동산 경기가 최고 호황을 누리던 2007년 용산역세권개발㈜가 사업자로 선정돼 코레일과 협약을 체결할 때만 해도 토지대금 8조원 조달은 문제가 되지 않았다. 하지만 2008년 금융위기가 터지면서 프로젝트 파이낸싱(PF) 시장이 얼어붙고 건설사 지급보증을 기반으로 이뤄지던 PF가 불가능해지자 땅값 조달이 전면 중단상태에 빠지면서 상황이 돌변했다. 토지대금을 납

총 사업비 30조원 규모의 용산역세권 개발사업이 드디어 정상화의 단초를 만들었다. 코레일이 8조원에 달하는 땅값 중 기납부금을 제외한 2조3000억원을 사업 후반에 갚도록 하고 4조1632억원짜리 랜드마크 빌딩을 선매입해 출자기업들의 자금조달 부담을 줄여줬기 때문이다. 코레일 김흥성 대변인은 "코레일은 국책사업이나 다름없는 용산역세권 개발사업의 최대 출자사로서 전면에 나서라는 여론을 받아들이기로 했다"며 "법을 위반하지 않는 선에서 이 같은 혜택을 드림허브에 주기로 했다"고 설명했다. ◇8조 땅값 해결, '용산역세권' 정상화 이번 정상화 방안은 사업 초기부터 땅값을 빌려 납부하는 구조를 사업 후반에 벌어서 갚을 수 있도록 바꿨다는 데 의미가 있다. 초기 자금부담 굴레에서 벗어나 분양이나 자산 선매각 등을 통해 자금이 유입되면 자금 조달 문제를 완벽히 해소할 수 있게 된 것이다. 이번 조치로 더이상 건설사 지급보증에 의존하거나 막대한 금융비용이 투입되는 본 프로젝트파이낸싱(PF)도 필

"프로젝트 파이낸싱(PF)시장 위축으로 사업추진이 답보상태였지만 이번 정상화방안으로 더 이상 건설사 지급보증에 매달리거나 막대한 금융비용이 투입되는 본PF도 필요가 없게 됐다." 13일 서울 세종로 광화문빌딩 12층에서 '용산국제업무지구 개발사업 완전 정상화를 위한 사업정상화계획'을 발표한 코레일은 이번 방안의 의의를 국내 PF사업의 새로운 패러다임을 보여준 것이라고 설명했다. 사실상 코레일이 디벨로퍼로서 모든 리스크를 떠안고 용산역세권의 사업성에 과감한 투자를 한 것이라는 평가다. - 이번 정상화방안의 의미는? ▶ 사업 초기부터 땅값을 빌려 납부하는 구조를 사업 후반에 벌어서 갚을 수 있도록 바꿨다는 데 의미가 있다. 초기 자금부담 굴레에서 벗어나 분양이나 자산 선매각 등을 통해 자금이 유입되면 자금 조달 문제를 완벽히 해소할 수 있게 된 것이다. 이번 조치로 더 이상 건설사 지급보증에 매달리거나 막대한 금융비용이 투입되는 본PF도 할 필요가 없게 됐다. 또 10조원에 달하는 시공

서울시는 13일 코레일과 드림허브 프로젝트금융투자㈜가 내놓은 자금조달 방안이 안정적 사업추진 기반을 마련한 것으로 평가하고 용산국제업무지구 조성사업이 본궤도에 오를 것으로 기대한다고 밝혔다. 시는 특히 SH공사가 서부이촌동 보상업무를 위탁받아 적극적으로 참여할 예정이며 SH공사의 많은 보상경험을 활용한다면 시행착오를 줄이고 주민들에게도 신속하고 정당한 보상이 이루어질 수 있을 것으로 예상하고 있다. 시 관계자는 "앞으로 드림허브로부터 사업시행자 지정, 사업인정 고시 등 행정절차가 신청되면 최대한 지원해 신속하게 처리할 예정"이라고 말했다.

코레일이 총 30조원 규모의 서울 용산역세권 개발사업을 정상화시키기 위해 드림허브가 요구해 온 것들을 모두 수용했다. 출자지분별 유상증자는 물론 랜드마크빌딩 선매입에 따른 계약금과 매출채권 유동화, 토지대금 분납이자 경감, 매출발생 이후로 토지대금 납입일정 조정 등을 모두 받아들인 것으로 총 6조원 규모의 재무구조 개선효과가 있을 것으로 코레일은 기대했다. 코레일과 드림허브 프로젝트금융투자㈜는 13일 서울 세종로 광화문빌딩 12층에서 '용산국제업무지구 개발사업 완전 정상화를 위한 사업정상화계획 발표'를 갖고 총 6조1360억원 규모의 재무개선방안을 내놨다. 정상화계획은 △드림허브 유상증자 △코레일 랜드마크빌딩 선매입 △토지대금 분납이자 경감 △토지대금 현재가치보상금 조정 △토지대금 납입일정 조정 △SH공사의 서부이촌동 주민보상 업무 위탁 시행 등으로 구분된다. 우선 드림허브 출자사들은 오는 9월 1500억원, 내년 3월 2500억원 등 총 4000억원 규모의 유상증자를 실시해 자본금

- 드림허브 유상증자(4000억원 - 9월 1500억원, 내년 3월 2500억원) - 코레일 랜드마크빌딩 선매입(계약금 8320억원+매출채권 유동화 2조4960억원) - 토지대금 분납이자 경감(4800억원 사업비 절감효과) - 토지대금 현재가치보상금 조정(2800억원 사업비 절감효과) - 토지대금 납입일정 조정(2조3000억원을 매출이 발생할 때까지 납부하지 않기로 함) - SH공사의 서부이촌동 주민보상 업무 위탁 시행

- 드림허브 유상증자 - 코레일 랜드마크빌딩 선매입 - 토지대금 분납이자 경감 - 토지대금 현재가치보상금 조정 - 토지대금 납입일정 조정 - SH공사의 서부이촌동 주민보상 업무 위탁 시행

용산역세권개발사업 완전정상화방안 발표가 예고되면서 롯데관광개발 주가가 상한가로 치솟았다. 롯데관광은 13일 오전 9시 34분 현재 전일 대비 가격 제한폭인 14.81%까지 오른 2만4800원에 거래되고 있다. 롯데관광 주가가 강세를 보이는 이유는 코레일이 이날 오전 11시 사업정상화방안을 발표한다는 내용이 전해졌기 때문이다. 롯데관광은 용산역세권 철도기지창 부지 개발사업에 대한 지분 15%를 보유하고 있다. 그러나 자금조달 문제로 역세권 개발사업 자체가 미뤄진 상황이었다. 롯데관광 관계자는 "코레일 등의 발표를 들어봐야 알겠지만 구체적인 자금조달 방안이 마련된 것으로 보고 있다"고 말했다. 한편 KTB 투자증권은 앞서 용산역세권개발사업에 대해 "뛰어난 교통인프라와 높은 유동인구수를 고려할 때 분양 리스크가 낮다"며 "분양 시 롯데쇼핑 시총 수배에 달하는 개발이익을 기대해도 될 것"이라고 긍정 평가한 바 있다.