머니투데이

홈플러스 기업회생안과 관련해 민주노총 소속인 마트노조는 사실상 청산(파산) 절차라며 반대하고 있다. 하지만 마트노조 소속 외에 대다수 직원들은 구조조정 계획에 동의한다며 긴급운영자금(DIP) 대출 지원을 요청했다. 홈플러스 일반노조와 직원대기구인 한마음협의회(이하 협의회)는 21일 공식 입장문을 내고 "지금은 유동성 위기를 극복하고, 조속히 회사를 정상화하는 것이 가장 시급해 구조혁신형 회생계획안에 동의했다"며 "그러나 직원의 13%가 가입한 마트노조는 구조혁신안을 청산 절차라고 주장하며 반대하고 있다"고 밝혔다. 앞서 홈플러스가 법원과 채권단에 제출한 구조혁신형 기업회생안의 골자는 △기업형슈퍼마켓(SSM) 사업 분리 매각 △6년간 41개 대형마트 점포 정리 △3000억원 규모 DIP 대출 추진 △인력 재배치 등이다. 협의회는 "41개 적자 점포를 폐점하면 대형마트 사업 영업이익이 흑자로 전환되고, 부실 점포 정리로 손익과 현금흐름을 크게 개선할 수 있다"며 "SSM 매각 대금 유입으로 유동성 개선과 정상화에 큰 도움이 된다"고 주장했다.

홈플러스가 기업회생을 추진 중인 가운데 조주연 대표가 나서 정부, 채권단 등 이해관계자에게 "3년 내 반드시 상각 전 영업이익(EBITDA)을 흑자 달성하고 모든 채권 상환에 최선을 다하겠다"며 회생 계획안을 차질 없이 실행할 수 있도록 도움을 호소했다. 조주연 대표는 21일 오후 국회에서 더불어민주당 을지로위원회, MBK홈플러스 사태해결 TF 등의 공동주최로 열린 '홈플러스, 이대로 문 닫게 할 것인가' 긴급 좌담회에 참석해 "회생은 한 기업만의 문제가 아니다"며 이같이 밝혔다. 조 대표는 "홈플러스가 멈추는 순간 수천개의 협력업체를 비롯해 직원 10만여명과 그 가족들의 생계가 멈춘다"며 "다시 일어나 고객 일상 속 동반자로 자리하도록 마지막 기회를 주시길 간절히 부탁드린다"고 말했다. 앞서 최대 주주 MBK파트너스는 지난해 12월29일 법원에 홈플러스 회생 계획안을 제출했으나 노조 등과 진통이 이어지고 있다. 노조는 기업 정상화가 아닌 핵심 자산 매각을 통해 청산하려는 계획이라고 비판하고 있다.

기업회생을 추진 중인 홈플러스가 정부, 국회 등과 만나 긴급 지원을 요청할 전망이다. 최근 조주연 홈플러스 대표가 긴급 자금 지원이 필요하다고 호소한 가운데 어떤 추가 입장을 밝힐지 주목된다. 21일 관련 업계에 따르면 더불어민주당 을지로위원회, MBK 홈플러스 사태 해결 TF, 홈플러스 사태 해결 공동대책위원회 등은 이날 국회에서 홈플러스 회생안을 주제로 긴급 좌담회를 연다. 좌담회에는 조주연 홈플러스 대표, 안수용 홈플러스 마트노조 위원장, 김병국 홈플러스 공동대책위원회 대표, 더불어민주당의 김남근, 안도걸, 유동수 의원, 금융위원회, 재정경제부, 산업통상부, 금융감독원 관계자 등이 참석한다. 이날 좌담회는 홈플러스 이해관계자, 전문가와 함께 회생 계획안의 문제점을 점검하고 홈플러스 정상화를 위한 지속가능한 회생 모델을 모색하기 위해 마련됐다. 최대 주주 MBK파트너스는 지난해 12월29일 법원에 홈플러스 희생 계획안을 제출했다. 주요 내용으로는 △긴급운영자금 확보를 위한 3000억원 규모의 DIP 대출 추진 △현금흐름 개선을 위한 자가점포(3년간 10개)와 익스프레스 사업 매각 △부실점포 정리방안(6년간 41개) △인력 재배치 등이다.

홈플러스 최대 주주인 MBK파트너스(이하 MBK)가 회사 경영 정상화를 위해 필요한 3000억원 규모의 긴급운영자금대출(DIP) 중 1000억원을 부담하기로 했다. MBK는 16일 공식 입장문을 내고 "홈플러스가 다시 일어설 수 있는 최소한의 시간을 확보하기 위해 3000억원의 DIP 중 1000억원을 부담하겠다"며 "이번 결정을 출발점으로 DIP 대출 협의가 빨리 마무리될 수 있기를 기대한다"고 밝혔다. 지난해 3월 홈플러스 기업회생 결정 이후 증여와 DIP 대출, 이자 지급보증 등을 통해 총 3000억원 규모를 지원했단 게 MBK 측의 설명이다. MBK는 앞서 홈플러스 인수합병(M&A) 성사 시 최대 2000억원을 지원하기로 약속했다. 다만 최근 직원 급여를 제때 지급하지 못할 만큼 홈플러스 자금난이 심각한 상황을 고려해 우선 1000억원을 DIP 대출에 참여해서 지원하겠단 의미다. 나머지 2000억원의 DIP 대출은 메리츠와 국책은행인 산업은행이 각각 1000억원씩 부담할 것으로 알려졌다.

MBK파트너스가 홈플러스 임직원 급여 지연 및 일부 영업 점포 중단 사태에 대응해 1000억원의 운영자금을 긴급 투입한다. 16일 홈플러스 최대주주 MBK파트너스는 최근 유동성 악화로 임직원 급여 지급이 지연되고 일부 점포 영업이 중단되는 상황을 무겁게 인식하고 있다며 긴급운영자금대출 3000억원 중 1000억원을 부담하겠다고 밝혔다. MBK파트너스는 "홈플러스는 단순한 기업이 아니라 약 10만명에 이르는 임직원과 가족들 생계가 달린 삶의 터전"이라며 "공동체가 다시 안정과 신뢰를 회복할 수 있도록 최선을 다하는 것이 MBK파트너스 책임"이라고 했다. 이어 "홈플러스 정상화를 위해 총 3000억원 규모 DIP(회생기업 운영자금) 투입이 필요한데 이 중 MBK파트너스가 1000억원을 부담하고자 한다"며 "M&A(인수합병) 성사 시 최대 2000억원을 지원하기로 약속했는데 급여 지급을 지연해야 할 정도의 긴급한 상황을 고려해 이같은 결정을 내렸다'고 밝혔다. MBK파트너스는 "DIP 협의가 빨리 마무리될 수 있기를 기대한다"며 "MBK파트너스는 홈플러스의 지속 가능한 정상화를 위해 최선을 다하겠다"고 했다.

기업회생을 추진 중인 대형마트 홈플러스가 1~2주 안에 긴급운영자금(DIP)을 투입하지 않으면 회사 운영을 중단해야 할 만큼 위급한 상황이라는 회사 대표 발언이 나왔다. 조주연 홈플러스 대표는 지난 15일 오전 한 언론과 진행한 인터뷰에서 "정상적인 상황과 비교해 매장의 물품이 50% 정도 줄어들어 앞으로 1~2주가 고비가 될 것"이라며 "너무 급속하게 안 좋아져서 대책을 실행하지 않으면 진짜 위험한 상황이 온다"고 밝혔다. 인가 전 인수합병(M&A)에 실패한 홈플러스는 지난달 29일 회생법원에 '구조혁신형 기업회생안'을 제출했다. 회생안엔 △기업형슈퍼마켓(SSM) 분리매각 △대형마트 점포 추가 폐점(6년간 41개 점포) △DIP 3000억원 투입 등의 대책이 포함돼 있다. 홈플러스 노조는 그동안 회생계획안을 전면 거부했으나, 지난해 12월 급여 분할 지급 등 위기감이 고조되자 일부 구조조정을 수용하겠단 입장을 밝혔다. 하지만 구조혁신형 기업회생안은 사실상 청산(파산) 절차와 다름없다며 다시 반대하고 나섰다.

홈플러스가 심각한 현금흐름 악화로 인해 1월 급여와 설 상여금 지급이 어려운 상황에 놓인 것으로 확인됐다. 회사는 재무 상황이 개선되는 시점에 지급하겠다는 방침을 내부에 공지했다. 김병주 MBK파트너스 회장과 홈플러스 주요 경영진에 대해 검찰이 청구한 구속영장이 기각돼 최악의 상황은 모면했지만 홈플러스 매각의 성사 여부나 조건을 근본적으로 바꿀 변수는 아니라는 게 업계의 해석이다. 홈플러스는 14일 직원들을 대상으로 한 내부 공지를 통해 현금 유동성 부족으로 1월 급여 및 설 상여금을 정상적으로 지급하기 어렵다는 내용을 전달했다. 회사는 재무 상황이 개선될 경우 지급하겠다는 입장을 함께 밝혔다. 이번 급여 지급 유예는 단기적인 자금 차질을 넘어 전반적인 현금흐름 악화와 영업 정상화 지연이 겹친 결과로 풀이된다. 홈플러스는 판매 물량 부족으로 정상적인 영업이 어려운 상황이며 이에 따라 매출 회복과 현금 유입이 제한된 상태다. 이와 관련 홈플러스 관계자는 "급여지급 뿐만 아니라 상품 대금 지급 등 회사 운영에 필요한 긴급운영자금 마련을 위해 DIP 대출을 추진하고자 관계자들과 협의 중에 있다"면서도 "협의가 지연되면서 1월 급여 지급이 어려운 상황으로 DIP 대출이 실행되는대로 지급할 예정"이라고 설명했다.

홈플러스가 심각한 현금흐름 악화로 인해 1월 급여와 설 상여금 지급이 어려운 상황에 놓인 것으로 확인됐다. 회사는 재무 상황이 개선되는 시점에 지급하겠다는 방침을 내부에 공지했다. 홈플러스는 14일 직원들을 대상으로 한 내부 공지를 통해 현금 유동성 부족으로 1월 급여를 정상적으로 지급하기 어렵다는 내용을 전달했다. 회사는 재무 상황이 개선될 경우 지급하겠다는 입장을 함께 밝혔다. 이번 급여 지급 유예는 단기적인 자금 차질을 넘어 전반적인 현금흐름 악화와 영업 정상화 지연이 겹친 결과로 풀이된다. 홈플러스는 판매 물량 부족으로 정상적인 영업이 어려운 상황이며 이에 따라 매출 회복과 현금 유입이 제한된 상태다. 이와 관련 홈플러스 관계자는 "급여지급 뿐만 아니라 상품 대금 지급 등 회사 운영에 필요한 긴급운영자금 마련을 위해 DIP 대출을 추진하고자 관계자들과 협의 중에 있다"면서도 "협의가 지연되면서 1월 급여 지급이 어려운 상황으로, DIP 대출이 실행되는대로 지급할 예정"이라고 설명했다. 앞서 홈플러스는 세금과 각종 공과금 체납 문제를 겪어왔으며, 지난해 12월에는 자금 상황이 한계에 도달했다는 판단 아래 직원 급여를 분할 지급했다.

홈플러스 대주주인 MBK파트너스가 1년 넘게 유동성 위기를 숨겨 시장에 혼란을 초래했다는 것이 검찰의 판단이다. 고의적으로 시장의 정상적 평가를 방해, 유·무형의 이득을 취했다면 법적으로 문제가 될 수밖에 없다. 12일 검찰·금융감독원 등에 따르면 홈플러스는 제26기(2023년 3월~2024년 2월), 제27기(2024년 3월~2025년 2월) 감사보고서에 자신들의 유동성 위기와 관련된 주요 사실을 전혀 담지 않은 것으로 의심받고 있다. 홈플러스는 2023년 말부터 사업을 정상적으로 운영하기 위해 필수적인 운전자금이 부족해 물품대급도 제때 지급하지 못하는 상황에 처했던 것으로 전해졌다. 이 시기에 홈플러스는 운전자금 등으로 쓰기 위해 한화투자증권으로부터 1000억원을 차입했는데 이 과정에서 MBK가 연대보증을 섰다. 2024년 말에는 하나투자증권을 통해 1500억원을 추가로 빌렸고 이때도 MBK가 보증을 제공한 것으로 파악됐다. 당시 홈플러스는 대부분의 자산이 메리츠금융그룹에 담보로 묶여 자력으로 금융권 차입이 어려운 상황이었다.

검찰이 홈플러스 대주주인 MBK파트너스가 홈플러스의 유동성 위기상황을 감사보고서에 전혀 담지 않는 등 시장에 관련 정보를 은폐했다는 정황을 다수 파악한 것으로 확인됐다. 예상치 못한 신용등급 하락으로 인해 운전자금 확보가 어려워져 불가피하게 회생절차를 신청했다는 홈플러스측 주장을 반박할 근거를 확보한 셈이다. 12일 머니투데이 취재를 종합하면 서울중앙지검 반부패3부(부장검사 직무대리 김봉진)는 김광일 MBK 부회장(홈플러스 공동대표) 등 3명에 대한 구속영장 청구서에 감사보고서 조작 관련 외부감사법 위반 등과 함께 신용평가사 등에 대한 업무방해 혐의를 적시했다. 홈플러스가 재무와 관련한 사항을 의도적으로 은폐한 탓에 신평사 역시 피해를 봤다는 것이 검찰의 시각이다. 검찰은 홈플러스의 유동성 위기가 2023년 11월부터 본격화했다고 보고 있다. 운전자금이 부족해 물품대금을 제때 지급하기 어려운 상황들이 벌어졌는데도 홈플러스가 두 차례 감사보고서에 관련 내용을 담지 않았다고 의심한다. 그 결과 시장이 홈플러스의 재무상황을 제대로 알 수 없었다는 것이다.

기업회생 인가 전 M&A(인수·합병)에 실패한 대형마트 홈플러스가 최근 법원에 제출한 '구조혁신형 기업회생' 방안은 사실상 청산(파산)절차를 염두에 둔 행보란 비판이 제기된다. 회생안의 골자인 SSM(기업형 슈퍼마켓) 분리매각 외에도 순차적인 폐점을 예고한 대형마트 41개 점포 중 상당수가 임대점포가 아닌 보유자산으로 확인됐다. 11일 유통업계에 따르면 홈플러스 구조혁신형 기업회생안에 포함된 6년 내 폐점예정인 대형마트 점포 41개 중 12개는 자가점포로 알려졌다. 그동안 홈플러스의 최대주주인 MBK파트너스(이하 MBK)는 운영비 절감을 위해 임대료 협상이 결렬된 임대점포 위주로 폐점했는데 이와 동시에 보유자산까지 처분하겠단 의미다. 노조는 반발하고 나섰다. 기업을 살리려는 회생절차가 아닌 파산행보란 이유에서다. 노조는 "자가점포 12개 매각과 익스프레스(SSM) 사업부 매각은 담보채권자 채무를 갚기 위해 진행되는 것"이라며 "채권을 갚고 나면 MBK 마음대로 점포를 추가로 매각할 수 있다"고 지적했다.

김병주 MBK파트너스(이하 MBK) 회장 등 경영진이 홈플러스의 심각한 재무위기를 시장과 법원에 숨기기 위해 회계부정을 저질렀다는 것이 검찰의 시각이다. 11일 검찰 등에 따르면 MBK가 홈플러스를 인수하기 위해 설립한 SPC(특수목적법인)인 한국리테일투자는 지난해 2월26일 RCPS(상환전환우선주)의 상환권을 홈플러스에 넘겼다. 이에 따라 MBK는 잔액이 1조1000억원에 달하는 RCPS를 부채에서 자본으로 변경해 홈플러스의 부채비율을 크게 낮출 수 있었다. 이 일이 있고 1주일 뒤 홈플러스는 법원에 기업회생을 신청했다. RCPS는 채권과 주식의 성격이 혼합된 형태의 우선주로 투자자는 원금회수를 요청할 수 있는 상환권, 우선주를 보통주로 전환할 수 있는 전환권을 동시에 보유한다. RCPS는 법률상으로 주식이지만 회계상으로는 부채 또는 자본으로 처리가 가능하다. 이를 분류하는 기준은 계약상 의무 유무로 상환의무가 있다면 부채, 없다면 자본이 된다. 홈플러스 RCPS는 올해 회사에 배당가능이익이 없어 배당을 받지 못하더라도 다음해 이를 보상받을 수 있는 누적적 우선주였고 인수금융 등 선순위 채권을 갚은 이후에도 상환할 의무가 있는 주식이었다.