머니투데이

LS증권이 우리금융지주의 목표주가를 기존 3만8000원에서 4만2000원으로 올렸다. 전배승 LS증권 연구원은 "실적추정치 상향과 사업 포트폴리오 진전, 주주환원 확대를 반영해 목표주가를 상향했다"고 말했다. 올해 1분기 순이익은 6038억원으로 시장예상을 밑돌았다. 다만 지난해 1분기 대비 명예퇴직비용이 120억원 증가했고 법인세율 인상 영향과 해외법인 추가충당금을 고려한 수정순이익은 약 8500억원 수준으로 전년대비 8% 증가한 것으로 추정된다. 이자이익 증가세가 이어지고 수수료이익도 매분기 역대 최대 규모로 지속적으로 경신하고 있어 핵심이익 창출력은 유지되고 있다. 주요 비은행 자회사 합산순이익(카드·캐피탈·증권·보험)이 1226억원으로 전분기 대비 26% 급증하면서 포트폴리오 완성효과가 본격화하고 있다. 보통주자본비율은 자산재평가 영향이 크게 작용하며 지난해 말 12. 9%에서 13. 6%로 큰폭으로 상승했다. 주당배당금 역시 220원으로 전년대비 10% 증가했다. 올해 2월 발표한 기업가치 제고계획 주요 내용인 △보통주자본비율 13% △비은행 손익비중 20% 확대(지난해 9.

LS증권이 에이피알의 목표주가를 기존 40만원에서 45만원으로 올렸다. 조은애 LS증권 연구원은 "올해 1분기 실적 전망치는 매출액이 전년대비 119% 증가한 5826억원, 영업이익은 165% 늘어난 1446억원으로 지난달 제시한 전망치 대비 매출액은 9%, 영업이익은 7% 각각 추가 상향한다"며 "고수익 채널인 B2B(기업 간 거래)가 유럽을 중심으로 고성장하면서 분기 매출 성장을 견인할 것"이라고 말했다. 올해 예상 매출액은 전년대비 65% 증가한 2조5000억원, 영업이익은 70% 늘어난 6219억원이다. 올해는 미국·일본 온라인 매출 고성장이 지속되는 가운데 유럽 매출이 본격적으로 반영되는 첫해라는 점에서 의미가 있다. 유럽은 B2C(기업 소비자 간 거래) 채널 매출 외에 수익성이 높은 B2B 매출이 동반 성장하고 있어 성장 여력이 큰 지역이라는 분석이다. 미국 오프라인은 2분기부터 대형 화장품 유통업체 얼타 독점이 해제되며 신규 입점 예정 채널의 매장 수가 기존 얼타를 크게 상회할 것으로 보인다.

LS증권이 현대모비스에 대해 투자의견 매수, 목표주가 58만원을 유지했다. 이병근 LS증권 연구원은 "현대모비스는 현대차그룹 로봇 계열사 보스턴다이나믹스에 한 대당 31개씩 들어가는 액추에이터를 전량 수주했다"며 "차세대 휴머노이드 로봇 아틀라스 대량 양산이 기대되는 2028년부터 로봇 매출도 확대될 전망"이라고 말했다. 이어 "보스턴다이나믹스 계획대로 2029년까지 15만대를 양산한다고 가정했을 때 현대모비스가 생산 비중 50%를 차지해도 2조5000억원 규모의 매출액이 휴머노이드 액추에이터에서 나올 것으로 예상된다"고 했다. 올해 실적은 관세 완화, 고부가 믹스 개선, 달러 강세, 물량 증가로 영업이익이 전년대비 15% 증가한 3조9000억원을 기록할 것으로 추정된다. 달러 강세가 지속되면서 AS(사후서비스) 부문 영업이익률 25% 수준을 유지하며 수익성에 기여할 것으로 보인다. 이 연구원은 "최근 보스턴다이나믹스 액추에이터 공급 기대감이 반영되며 밸류에이션(실적대비 주가수준) 재평가가 진행 중이나 여전히 역사적 P/E(주가수익비율) 밴드 중단 수준에 머물러 있어 추가 업사이드(추가 상승)가 충분하다"고 말했다.

LS증권이 NH투자증권에 대해 투자의견은 '중립'을 유지하되 목표주가는 기존 2만4000원에서 3만5000원으로 올렸다. 전배승 LS증권 연구원은 "실적추정치 상향을 반영해 목표주가를 3만5000원으로 상향하나 PBR(주가순자산비율) 1. 1배인 점을 감안해 보유의견(중립)을 유지한다"며 "지난해 이익 증가를 바탕으로 주당배당금(1200원) 확대가 예상되나 배당수익률은 4%를 예상한다"고 말했다. 이어 "사업 영위를 위한 별도기준 8조원 이상 자본유지 등으로 배당성향은 소폭 하락이 예상되나 40%를 상회할 것으로 보여 배당소득 분리과세 수혜가 가능할 전망"이라고 했다. 지난해 4분기 순이익은 2835억원으로 시장예상을 웃돌며 3분기에 이어 역대 최대 이익를 시현했다. 수수료수익이 전분기 대비 13% 증가한 데가 운용·기타이익이 높은 규모를 유지하며 분기 ROE(자기자본이익률) 12%의 고수익을 나타냈다. 지난해 연간 순이익은 1조300억원으로 1조원대를 기록했다. 올해 실적도 긍정적이다. 연초 이후 국내증시 호조에 힘입어 거래대금이 증가하고 있어 브로커리지 수익확대가 예상된다.

LS증권이 JYP엔터테인먼트(JYP Ent. )의 목표주가를 기존 9만3000원에서 9만1000원으로 내렸다. 박성호 LS증권 연구원은 "올해 JYP엔터의 연결 매출액은 전년대비 5% 증가한 8301억원, 영업이익은 15% 늘어난 1713억원(영업이익률 20. 6%)으로 예상된다"며 "높은 수익성을 유지할 수 있겠지만 지난해 스트레이 키즈의 대규모 월드투어 영향으로 기저 부담은 불가피하다"고 말했다. 이어 "트와이스의 북미·유럽 월드투어가 종료되는 하반기부터 매출 공백을 줄이는 것이 올해 실적의 중요한 포인트"라고 말했다. 지난해 4분기 연결 기준 실적 추정치는 매출액이 전년대비 0. 4% 감소한 1983억원, 영업이익은 5% 줄어든 350억원(영업이익률 17. 6%)이다. 음반의 경우 스트레이 키즈의 스페셜 앨범 약 280만장, 엔믹스의 정규 앨범 약 68만장 등 전년대비 판매량은 증가했으나 앨범 평균 단가 하락으로 매출액이 소폭 감소할 것으로 보인다. 스트레이 키즈의 대규모 투어가 종료됐고 트와이스의 투어가 북미·유럽 대비 수익성이 낮은 동남아·호주에서 진행되는 등 대규모 공연이 감소했다.

LS증권이 현대글로비스의 목표주가를 기존 22만원에서 32만원으로 올렸다. 이재혁 LS증권 연구원은 "현대글로비스 목표주가를 32만원으로 종전 대비 45% 상향하며 업종 내 최선호주로 제시한다"며 "보스턴 다이내믹스 지분가치(11%) 반영 가시화와 사업 시너지 가능성이 새로운 기대를 조성하고 있다"고 말했다. 보스턴 다이내믹스 지분은 정의선 현대차그룹 회장(22. 6%), 현대글로비스(11. 3%), 소프트뱅크(9. 5%), HMG글로벌(56. 5%)이 각각 보유하고 있다. HMG글로벌은 현대차·기아·현대모비스가 합작해 만든 현대차그룹의 투자법인이다. 현대글로비스의 지난해 4분기 연결기준 실적은 매출액 7조7725억원, 영업이익 5112억원으로 영업이익 기준 컨센서스(평균 증권사 추정치)에 부합할 것으로 예상된다. 지난해 연간 총 영업이익 추정치는 2조760억원으로 연초 가이던스(목표치)였던 1조8000억~1조9000억원을 웃돌 것으로 보인다. 물류·해운·유통 전 부문에서 견조한 실적이 예상된다. 글로벌 완성차 해상물동량은 지난해 상반기 관세 우려를 딛고 하반기 들어 다시 성장궤도에 복귀했다.

LS증권이 KCC의 목표주가를 기존 52만4000원에서 46만원으로 내렸다. 정경희 LS증권 연구원은 "약 3조3000억원(삼성물산 주식)의 저수익 자산을 활용하지 않고 굳이 4300억원 규모의 자사주 EB(교환사채)를 발행한 점은 주식 투자자 측면에서 이례적인 의사결정"이라며 "3차 상법 개정안에서 자사주 의무 소각이 포함될 것으로 관측되면서 소각을 피하기 위한 선택으로 해석된다"고 말했다. 이어 "이는 코리아 디스카운트(한국증시 저평가)를 벗어나기 위한 정부와 자본시장 움직임과 반대되는 행보"라며 "이에 전날 주가가 11% 하락하는 등 시장이 반응했다"고 했다. KCC는 전날 보유한 자사주 17.24% 중 약 3.9%를 소각한다고 공시했다. 나머지 9.9%는 EB발행, 4.3%는 사내근로복지기금에 출연할 예정이다. 자사주 소각 예외 조항으로 임직원 보상, 우리사주조합 출연 등이 논의되고 있어 3.9% 소각을 제외한 자사주는 EB발행과 복지기금 출연으로 유보하려는 것으로 풀이된다.

자본시장 선진화 정책 수혜주로 부각돼 연일 강세를 보였던 증권·보험·금융지주들이 차익 실현 매물 출회에 동반 약세를 보인다. 이재명 대통령은 취임 100일 기자회견에서 주식 양도소득세 부과 대상 대주주 요건을 현행 50억으로 유지하겠다는 가능성을 시사했다. 11일 오후 1시16분 기준 한국거래소(KRX) 코스피 시장에서 부국증권은 전일 대비 4100원(5.13%) 내린 7만5800원을 나타낸다. 상상인증권(-3.35%), 미래에셋증권(-2.86%), LS증권(-2.80%), 현대차증권(-2.64%), 한화투자증권(-2.44%), 코리아에셋투자증권(-2.07%) 등이 동반 약세다. 교보증권, 신영증권, DB증권, 한국금융지주, NH투자증권 등도 1%대 내리고 있다. 한화손해보험, 롯데손해보험, 코리안리, 미래에셋생명, 한화생명, 우리금융지주, KB금융 등 보험주, 금융주 등도 1~2%대 하락세다. 같은 시각 코스피 지수는 전일 대비 13.38포인트(0.42%) 오른 3328.36을 나

LS증권은 올 2분기 연결기준 당기순이익이 216억원으로 지난해 동기 대비 109.2% 증가했다고 13일 밝혔다. 같은 기간 매출(영업수익)과 영업이익은 각각 4709억원과 264억원을 기록하며, 16.7%와 63.7% 늘어난 것으로 나타났다. 이에 따라 올해 상반기 당기 순이익은 342억원으로 지난해 같은 기간보다 29.7% 늘었다. 매출과 영업이익도 각각 8353억원과 432억원으로 6.7%와 17.9% 증가했다.

LS증권이 비메모리 반도체 제조업체인 코스닥 상장사 매커스의 목표주가를 기존 2만원에서 3만3000원으로 올렸다. 자사주 소각 등 적극적인 주주환원 계획 발표하면서다. 정홍식 LS증권 연구원은 "자사주 747만2904주(자사주 비중 46.2%) 중 600만주(발행주식 수의 37.1%)를 2027년까지 3년간 매년 200만주씩 소각할 계획"이라며 "이는 총 주식 수 대비 2025년 12.4%, 2026년 14.1%, 2027년 16.4% 규모를 소각하는 것"이라고 말했다. 주주환원율은 연간 순이익(별도)의 30% 이상을 계획하고 있다. 배당, 자사주 매입, 소각 규모는 탄력적으로 결정할 예정이다. 정 연구원은 주주환원 중 배당, 자사주 매입·소각을 각각 50%로 가정할 경우 매커스의 DPS(배당금)은 △2023년 150원 △2024년 200원 △2025년 400원 △2026년 460원 △2027년 525원 수준으로 증가할 것으로 추정했다. 정 연구원은 "적극적인 주주환원 발표로 기대치

LS증권이 롯데쇼핑 목표주가를 기존 9만원에서 9만7000원으로 상향했다. 오린아 LS증권 연구원은 "올해 하반기에는 상반기 대기 실적 개선사가 두드러질 것"이라며 "정부의 소비쿠폰 등을 통한 내수 부양책에 따른 소비심리 개선, 중국 단체 관광객 무비자 입국 허용 등 외부 환경 변화가 영업에 우호적"이라고 말했다. 이어 "백화점은 최근 외국인 매출 비중이 상승하면서 트래픽 방어에 도움을 줄 것으로 예상되고 할인점은 홈플러스 매각 추진으로 경쟁 완화가 예측된다"며 "2분기 실적 모멘텀(상승동력)은 다소 약하겠지만 지금은 하반기 실적 개선에 주목해야 한다"고 했다. 롯데쇼핑의 올해 2분기 총매출액은 전년대비 0.7% 감소한 4조8374억원, 영업이익은 3.7% 줄어든 540억원으로 추정된다. 이는 컨센서스(평균 증권사 추정치)를 하회하는 수준이다. 국내 백화점 사업 영업이익은 전년보다 4% 감소한 573억원으로 예측된다. 해외 백화점 사업은 1분기에 이어 이익 기조 흐름이 예상돼 백화점

LS증권이 로보스토어 서비스 가입 고객을 대상으로 경품을 지급하는 이벤트를 진행한다고 14일 밝혔다. LS증권의 로보스토어에는 AI(인공지능)과 빅데이터 분석을 통해 종목추천, 매매신호 등을 제공하는 다양한 서비스가 입점되어 있다. 로보스토어 입점 서비스 중 1개 서비스에 최초 가입하고 국내 주식을 400만원 이상 거래한 고객에게는 추첨을 통해 로봇청소기, 주식상품권 4만원권 등이 제공된다. 로보스토어 서비스 가입시 당일 매매분부터 주식거래 수수료율 0.10%가 적용된다. 최초 가입 고객은 14일간 별도 수수료율 변동 없이 서비스를 이용할 수 있다. 지난 11일부터 진행된 이번 이벤트는 다음 달 8일까지 진행될 예정이다.